18 tháng 9 năm 2021
EUR/USD: Đang chờ Fed Hoa Kỳ quyết định
- Đồng đô la tiếp tục mạnh lên và cặp EUR/USD di chuyển xuống dưới. Bắt đầu vào thứ Hai, ngày 13 tháng 9 lúc 1.1810, kết thúc năm ngày tại mốc 1.1730. Sự di chuyển chắc chắn không mạnh lắm, chỉ đạt 80 điểm. Nhưng cần phải lưu ý rằng mốc là 1.1908 hai tuần trước, vào ngày 03 tháng 9.
Số liệu thống kê về doanh số bán lẻ của Hoa Kỳ tốt hơn nhiều so với dự kiến. Doanh số bán hàng cho thấy đã tăng 0,7% trong tháng 8, mặc dù theo dự báo, đáng lẽ phải giảm 0,8%. Số lượng đơn xin trợ cấp thất nghiệp lặp lại, được cho là đã giảm 72 nghìn, đã giảm 187 nghìn.
Số liệu thống kê mạnh mẽ như vậy làm tăng khả năng Fed sẽ thông báo cắt giảm 120 tỷ USD của chương trình nới lỏng định lượng (QE) xuống 55% tại cuộc họp tiếp theo vào ngày 21 đến 22 tháng 9.
Kết quả của việc phát thải đô la, được thực hiện bởi FRS trong năm rưỡi qua, nợ quốc gia của Hoa Kỳ đã tăng lên 130% GDP và thâm hụt ngân sách vượt quá một nghìn tỷ đô la. Kết quả là, nó không chỉ là giảm bớt kích thích tài chính và tín dụng, mà còn là chuyển sang chính sách tài khóa thắt chặt. Đảng Dân chủ và Chính quyền của Tổng thống Biden đã đưa ra dự thảo cải cách thuế cho Quốc hội Hoa Kỳ, trong đó bao gồm việc tăng mạnh thuế thu nhập liên bang. Nếu được thông qua, thuế suất ở các bang như New York hoặc California có thể vượt quá 60%. Ngoài ra, lần đầu tiên trong lịch sử Hoa Kỳ, thuế tài sản 3% được đề xuất.
Thị trường chứng khoán đã phản hồi tất cả những tin tức này với hoạt động bán hàng tích cực. Chỉ số S&P500 giảm 4,550 xuống 4435, Dow Jones giảm 35517 xuống 34510 trong hai tuần. Giá vàng cũng giảm 4,5%.
Đối với châu Âu, nó bị ảnh hưởng bởi sự hoảng loạn thực sự liên quan đến giá khí đốt tăng kỷ lục, có thời điểm đạt 970 USD cho 1.000 mét khối. (Nó thấp hơn 2,8 lần một năm trước). Dự đoán mùa sưởi ấm thu đông, năng lượng dự trữ cần thiết chỉ đạt 75% (theo ước tính khác chỉ là 50%). Tình trạng thiếu hụt năng lượng như vậy không chỉ có thể làm tăng giá mà còn làm giảm sản lượng. Và điều này là đầy rẫy với một cuộc suy thoái mới và chắc chắn sẽ không có lợi cho đồng tiền chung châu Âu.
Cho đến nay, sự kiện quan trọng nhất trong tuần tới sẽ là cuộc họp của Cục Dự trữ Liên bang vào ngày 21-22 tháng 9. Lãi suất nhiều khả năng không đổi ở mức 0,25%. Do đó, trước hết, các nhà đầu tư đang chờ đợi các tín hiệu hoặc thậm chí là một quyết định cụ thể về việc bắt đầu cắt giảm QE. Như chúng tôi đã viết trước đây, nhiều thành viên trong ban lãnh đạo của Fed đang có lập trường diều hâu và ủng hộ việc cắt giảm chương trình mua tài sản ngay từ đầu năm nay. Và nếu phe diều hâu giành chiến thắng tại cuộc họp này, chúng ta có thể mong đợi sự mạnh lên của đồng đô la, và các chỉ số chứng khoán và giá vàng sẽ tiếp tục giảm.
Hiện tại, 60% chuyên gia bỏ phiếu cho sự tăng giá của đồng tiền Mỹ và sự sụt giảm của cặp EUR/USD, trong khi 30% thì ngược lại, tin rằng sẽ không có gì xảy ra tại cuộc họp của Cục Dự trữ Liên bang và cặp này sẽ chiến thắng, trở lại phía trên. 10% các nhà phân tích còn lại không tin vào các dự báo.
Các chỉ số đọc trên D1 như sau. Trong số các bộ dao động, 75% có màu đỏ và 25% cho tín hiệu rằng cặp tiền này đang bị bán quá mức. Trong số các chỉ báo xu hướng, 100% hướng về phía dưới.
Các mức hỗ trợ là 1.1705, 1.1665, 1.1600 và 1525. Các mức kháng cự là 1.1770, 1.1800, 1.1845, 1.1908, 1.1975, 1.2025 và 1.2100.
Ngoài cuộc họp của Fed, các sự kiện trong tuần tới bao gồm việc công bố số liệu thống kê PMI của Đức và Khu vực đồng tiền chung châu Âu vào thứ Năm, ngày 23 tháng 9.
GBP/USD: Ngân hàng Trung Ương Anh vs Fed
- Đồng bảng Anh, mặc dù giảm so với đồng đô la, nhưng nhìn chung vẫn giữ giá tốt hơn so với đồng tiền chung châu Âu. Đúng như dự đoán của hầu hết các nhà phân tích (60%), cặp GBP/USD đã đi lên phía trên vào thứ Hai và kiểm tra mức cao 1.3900 vào ngày hôm sau, nhờ số liệu thống kê tốt từ thị trường lao động Anh. Tiếp theo là sự đảo chiều, giảm dần và kết thúc ở mức 1.3730. Do đó, nó không thể cập nhật mức thấp nhất trong hai tuần là 1,3725, mặc dù nó rất muốn làm như vậy.
Cặp GBP/USD hầu như không phản ứng với dữ liệu lạm phát dự báo ở trên ở Anh (CPI tăng 3,2% trong tháng 8 so với 2,0% trong tháng 7 so với dự báo 2,9%). Tuy nhiên, các chỉ số như vậy củng cố vị thế của diều hâu tại Ngân hàng Trung ương Anh. Cho đến nay, lực lượng của "diều hâu" và "chim bồ câu" là ngang nhau ở đó. Theo Thống đốc Ngân hàng Andrew Bailey, 4 thành viên ủng hộ việc tăng lãi suất cơ bản và 4 thành viên phản đối tại cuộc họp vừa qua của Ủy ban Chính sách Tiền tệ (MPC).
Các nhà phân tích tin rằng việc tăng lãi suất có khả năng xảy ra vào tháng 2 năm 2022 sẽ hỗ trợ đồng bảng Anh và sự sụt giảm tiếp theo của cặp GBP/USD sẽ bị hạn chế. Nếu kỳ vọng đó trở thành niềm tin, đồng tiền của Vương quốc Anh có thể tăng giá mạnh mẽ.
Chúng ta sẽ không chỉ có cuộc họp quan trọng của Cục Dự trữ Liên bang Mỹ trong tuần này, mà còn có cuộc họp của Ngân hàng Trung ương Anh vào thứ Năm, ngày 23 tháng 9, từ đó các nhà đầu tư cũng muốn nhận được tín hiệu về thời điểm thắt chặt chính sách tiền tệ. Và ở đây, trái ngược với dự báo EUR/USD, hầu hết các chuyên gia đều đứng về phía đồng bảng Anh. 65% các nhà phân tích bỏ phiếu cho sự tăng trưởng của cặp GBP/USD và 35% cho sự suy giảm hơn nữa của nó. Nhưng các chỉ số kỹ thuật của các chỉ số kỹ thuật là 100% phù hợp với cặp trước đó.
Các mức kháng cự nằm ở các mức 1.3765, 1.3810, 1.3910, sau đó là 1.3960, 1.4000 và 1.4100. Những con bò đực đặt mục tiêu làm mới mức cao nhất vào ngày 1 tháng 6 ở mức 1.4250. Hỗ trợ nằm trong các vùng 1.3700-1.3725, 1.3665 và 1.3600.
USD/JPY: Tiếp tục bằng không
- Tuần tới có thể được gọi là tuần của các ngân hàng trung ương. Ngoài các cuộc họp giữa Cục Dự trữ Liên bang Hoa Kỳ và Ngân hàng Trung ương Anh, các nhà đầu tư sẽ tìm hiểu quan điểm của Ngân hàng Nhân dân Trung Quốc và Ngân hàng Trung ương Nhật Bản về tình hình kinh tế ở nước họ vào thứ Tư ngày 22 tháng 9, cũng như các quyết định về lãi suất của họ với tiền tệ quốc gia. Với xác suất gần 100%, tỷ giá đồng yên sẽ không thay đổi, ở mức âm 0,1%. Nhưng các nhà lãnh đạo BOJ còn phải suy nghĩ nhiều hơn: họ cần lấp đầy khoản thâm hụt 22 nghìn tỷ yên (tương đương 200 tỷ USD) của nền kinh tế.
Tuy nhiên, cặp USD/JPY phản ứng với những số liệu như vậy và tin tức khá bình tĩnh. Sự phấn khích không cần thiết là không cần thiết trong một bến cảng yên tĩnh của Nhật Bản.
Cặp USD/JPY đã di chuyển dọc theo đường chân trời 110,00 kể từ tháng 3 năm ngoái, thực hiện những nỗ lực hiếm hoi để thoát ra khỏi kênh giao dịch 108,30-111,00. Vì vậy, lần này, khi bắt đầu tuần năm ngày ở mức 109,85, nó đã kết thúc tuần gần như ở cùng nơi bắt đầu, ở mức 109,95. Đồng thời, dự báo của các chuyên gia có thể coi là đã trở thành sự thật: hầu hết trong số họ (50%) đứng về phe gấu trong tuần trước và 35% có quan điểm trung lập. Mọi thứ diễn ra chính xác theo kịch bản này: lúc đầu, cặp tiền này giảm mạnh, và sau đó, khi đạt đến mức hỗ trợ trung hạn mạnh tại 109,10, nó đã không thể phá vỡ nó, quay đầu và quay trở lại.
Cặp tiền này được hỗ trợ bởi số liệu thống kê doanh số bán lẻ tích cực của Hoa Kỳ. Ngoài ra, theo một số chuyên gia, dòng vốn Nhật Bản chảy vào trái phiếu nước ngoài không cho phép nó đi xuống quá xa. Các nhà đầu tư Nhật Bản hầu như không mua bất kỳ trái phiếu nào từ các quốc gia khác trong năm 2021. Nhưng sự gia tăng mạnh mẽ của lợi suất trái phiếu Kho bạc Mỹ đã thúc đẩy họ mua lượng chứng khoán trị giá hơn 1,76 tỷ yên vào thứ Năm tuần này. Điều đó đã trở thành kỷ lục kể từ tháng 11 năm ngoái.
Dự báo của các chuyên gia cho tương lai gần như thế này: 50% trong số họ đứng về phía phe gấu một lần nữa, 35% phe bò đực và 15% có quan điểm trung lập. Đối với các chỉ báo trên D1, có sự đa dạng hoàn toàn giữa các chỉ báo dao động sau kết quả tuần như vậy, trong khi các chỉ báo xanh có lợi thế thuyết phục cho các chỉ báo xu hướng.
Các mức hỗ trợ không đổi: 109,60, 109,10, 108,70 và 108,30. Giấc mơ của những con gấu (dường như đã không thể thực hiện được) là kiểm tra lại mức thấp nhất của tháng 4 là 107,45. Các mức kháng cự gần nhất là 110,15, 110,25, 110,55, 110,80, 111,00 và 111,65. Mục tiêu cuối cùng của những chú bò tót vẫn như cũ: đạt đến chiều cao ấp ủ 112,00.
TIỀN ĐIỆN TỬ: Màu đen đến hơi xanh
- El Salvador đã có một luật hiệu lực công nhận bitcoin là phương tiện thanh toán hợp pháp vào thứ Ba, ngày 7 tháng 9. Và báo giá của đồng tiền điện tử hàng đầu đã giảm 18% trong vài giờ: từ 52.870 đô la xuống còn 43.205 đô la. Thị trường đang dần cố gắng phục hồi sau chuỗi ngày "đen đủi" này. Tại thời điểm viết bài đánh giá này, cặp BTC/USD đã tăng lên vùng 47.300-48.000 đô la. Tất nhiên, nó không nhiều, đó là lý do tại sao tuần qua chỉ có thể được mô tả là “hơi xanh”.
Chỉ số Sợ hãi & Tham lam tiền điện tử chỉ tăng 2 điểm, từ 46 lên 48 và nằm trong vùng trung lập. Tổng vốn hóa thị trường tiền điện tử hầu như không thay đổi, ở mức 2,120 nghìn tỷ đô la so với 2,100 nghìn tỷ đô la một tuần trước.
Nền tin tức cũng “hơi xanh”. Tin tức thú vị nhất là Panama đã quyết định noi gương El Salvador. Một dự thảo luật về tiền điện tử đã được trình lên Quốc hội nước này. Panama hiện sử dụng đồng đô la Mỹ làm phương tiện thanh toán. Nếu luật được thông qua, nó cũng sẽ có thể sử dụng BTC và ETH. Không giống như El Salvador, tùy chọn Panama không quy định việc sử dụng bắt buộc tiền điện tử, nghĩa là, các công dân và công ty sẽ có thể tự do quyết định xem họ muốn chấp nhận tiền điện tử hay chỉ giới hạn ở đồng đô la.
Luật vẫn chưa được thông qua, nhưng các nhà phân tích đang tự hỏi thị trường sẽ phản ứng như thế nào khi nó có hiệu lực. Chúng ta có nên chờ một ngày "đen" khác của lịch, như trường hợp của El Salvador?
Thêm một tin tức nữa. Nhà cung cấp phần mềm phân tích MicroStrategy đã mua thêm 5.050 BTC với giá 48.099 đô la. Điều này đã được thông báo bởi người đứng đầu công ty Michael Saylor. Tính đến ngày 12 tháng 9, MicroStrategy sở hữu 114.042 BTC. Tổng cộng 3,16 tỷ đô la đã được chi cho việc mua của họ, do đó chi phí trung bình là 27.713 đô la cho mỗi đồng xu.
Các công ty Hoa Kỳ khác đã đầu tư lớn tương tự vào tiền điện tử bao gồm Jack Dorsey's Square và Elon Musk's Tesla. Giờ đây, quỹ đầu tư Brevan Howard Asset Management của tỷ phú Alan Howard đã mở một bộ phận BH Digital dành riêng cho những mục đích này.
Những người có ảnh hưởng tiếp tục dự đoán một tương lai tuyệt vời cho các loại tiền điện tử chính. Vì vậy, nhà kinh tế học người Áo Ronald-Peter Stöferle, đối tác quản lý của công ty đầu tư Incrementum AG, cho rằng "trong 5 đến 10 năm nữa, bitcoin sẽ tăng lên những đỉnh cao mà hiện tại chúng ta không thể tưởng tượng được." Đồng thời, người quản lý hàng đầu lưu ý rằng giai đoạn tăng trưởng tiếp theo của bitcoin vẫn chưa bắt đầu. Theo ông, sự gia tăng giá của bitcoin sẽ xảy ra khi tài sản này trở thành "một phương tiện bảo vệ lạm phát trong các cuộc thử nghiệm tiền tệ lớn đang diễn ra."
Giám đốc điều hành Ark Invest, Cathie Wood, hy vọng bitcoin sẽ tăng lên 500.000 USD trong vòng 5 năm. Trong cuộc trò chuyện với CNBC, Wood giải thích rằng tính hợp lệ của dự báo của cô ấy sẽ phụ thuộc vào việc các công ty có tiếp tục đa dạng hóa dự trữ bitcoin của họ hay không và liệu các nhà đầu tư tổ chức có quyết định đặt 5% tài sản vào đó hay không.
Người đứng đầu Ark Invest cũng nhấn mạnh tiềm năng của Ethereum, nói rằng công ty của cô có thể sẽ tiếp tục tuân thủ chiến lược 60% Bitcoin và 40% Ethereum.
Về dự báo ngắn hạn, Ton Vays kỳ cựu trong giao dịch tiền điện tử tin rằng cặp BTC/USD sẽ hoàn thành việc điều chỉnh hiện tại tương đối sớm và sau đó tăng mạnh lên mức sáu chữ số. Vays giải thích rằng động thái gần đây về giá BTC gợi nhớ đến tháng 7, khi tiền điện tử hàng đầu giảm xuống mức thấp nhất một năm dưới 29.000 đô la và sau đó tăng mạnh lên 52.000 đô la trong vòng chưa đầy sáu tuần.
Theo Ton Vays, bitcoin có khả năng giảm giá và tạo cơ hội cho các nhà giao dịch mua gần mức 40.000 USD. Sau đó, nó sẽ bật mạnh ra khỏi vùng hỗ trợ này và lao lên. “Mức thấp nhất 40.000 đô la sẽ đến vào tuần tới hoặc có thể bị trì hoãn cho đến đầu tháng 10, và sau đó chúng tôi sẽ vượt qua khu vực đó với mức tăng lên 50.000 đô la vào giữa đến cuối tháng 10. Chúng tôi sẽ đạt hơn 65.000 đô la vào đầu tháng 11 và có thể là 100.000 đô la vào cuối tháng 12,” ông nói.
Nhóm phân tích NordFX
Lưu ý: Những tài liệu này không phải là khuyến nghị đầu tư hoặc hướng dẫn để làm việc trong thị trường tài chính và chỉ nhằm mục đích cung cấp thông tin. Giao dịch trên thị trường tài chính rất rủi ro và có thể dẫn đến mất hoàn toàn số tiền đã ký gửi.
